不征税。巴拿马不对境外养老金或境外投资收入征税，因为其Código Fiscal第694条仅对在巴拿马境内产生的收入征税，无论该收入在何处取得。从境外支付的养老金，以及来自境外资产的股息、利息和收益，均不在巴拿马所得税范围内；而巴拿马来源收入，例如本地租金或本地工资，则须纳税。
- 属地征税规则。Código Fiscal第694条仅对在巴拿马境内产生的收入征税，“sea cual fuere el lugar donde se perciba”（无论在何处取得）。
- 境外退休收入。从境外支付的养老金，以及来自境外资产的股息、利息和收益，均不在巴拿马所得税范围内。
- 税务居民身份另行判定。根据第762-N条，在一个财政年度或其前一年在巴拿马停留超过183天，或在巴拿马拥有永久住所，即成为巴拿马税务居民；仅持有居留许可并不构成税务居民。
- 本地收入须纳税。巴拿马来源收入，例如巴拿马公寓的租金，B/. 11,000以内税率为0%，B/. 50,000以内为15%，超过部分为25%。
- 您的本国仍然重要。巴拿马的规则并不能阻止支付您养老金的国家，或您离开的国家，对您征税。
巴拿马是否对境外养老金和投资收入征税？
巴拿马不对境外养老金或境外投资收入征税，因为其所得税只涵盖在巴拿马境内产生的收入。经2014年Ley 1恢复为现行形式的Código Fiscal第694条，将此规定为该税的征税对象：在巴拿马境内产生的任何来源的收入，无论在何处取得。
官方表述十分简短：“Es objeto de este impuesto la renta gravable que se produzca, de cualquier fuente, dentro del territorio de la República de Panamá sea cual fuere el lugar donde se perciba.”最后一句对退休人士至关重要。将境外养老金汇入巴拿马银行账户，并不会使其成为巴拿马收入，因为判断标准是收入在何处产生，而不是汇往何处。您可以在巴拿马国民议会（Asamblea Nacional）公布的2014年Ley 1（Gaceta Oficial 27450-A）中查阅该文本。
巴波亚（B/.）与美元等值，因此下文数字以美元计同样适用。
什么是巴拿马的属地征税制度？
巴拿马的属地征税制度是一项来源规则：巴拿马征税是因为收入产生于巴拿马，而不是因为取得收入的人居住在巴拿马。巴拿马公民与外国退休人士适用相同的待遇，因此只有境外收入的居民，一般无需就该收入缴纳巴拿马所得税。
该条还将纳税人界定为取得应税收入的任何自然人或法人，无论是巴拿马人还是外国人。其第一款列明法律视为巴拿马来源的收入，例如在巴拿马工作取得的报酬，以及向境外人士支付、使巴拿马境内某人受益的某些服务费用。其第二款列明视为非巴拿马来源的收入，例如在巴拿马的办公室指挥在境外生效的交易。
该规则近期是否有变？
自2014年Ley 1以来，属地征税原则一直保持不变。该法废除了2013年一项短暂存在的修正案，并恢复了经2010年Ley 8修订的第694条。2015年的一项法律Ley 27仅修改了关于向非居民付款预扣税款的那一款。我们对此后公布的法律进行了审查，未发现第694条有其他变动。
退休人士的养老金、股息、利息和收益如何处理？
根据属地征税规则，退休人士的境外养老金、境外股息、境外利息以及境外资产收益均不在巴拿马所得税范围内，因为这些收入均非产生于巴拿马。具有巴拿马来源的收入，例如本地房产的租金或巴拿马银行支付的利息，则按巴拿马规则评税。
| 收入 | 典型来源 | 巴拿马所得税 |
|---|---|---|
| 从境外支付的国家养老金或职业养老金 | 境外支付方，针对在境外完成的工作 | 不在征税范围内（属地征税） |
| 境外基金支付的私人养老金或年金 | 境外基金 | 不在征税范围内（属地征税） |
| 境外公司的股息 | 境外公司 | 不在征税范围内（属地征税） |
| 境外银行账户或债券的利息 | 境外银行或发行人 | 不在征税范围内（属地征税） |
| 境外股票、基金或房产的收益 | 境外资产 | 不在征税范围内（属地征税） |
| 巴拿马房产的租金 | 巴拿马 | 在巴拿马须纳税 |
| 在巴拿马工作取得的工资或报酬 | 巴拿马 | 在巴拿马须纳税 |
| 出售巴拿马房产的收益 | 巴拿马 | 在巴拿马须纳税 |
上表反映的是来源规则如何适用于典型的退休收入。法律确立的是原则，而非养老金类型清单，因此混合情形，例如部分工作在巴拿马完成所对应的养老金，值得单独审查。
如果您将储蓄转入巴拿马银行会怎样？
将储蓄转入巴拿马银行，会改变利息的产生地：巴拿马银行支付的利息属于本地收入，而您现有境外账户的利息仍属境外收入。在转移资金之前，请了解该具体产品在巴拿马及您本国的税务处理。
计划凭境外养老金在巴拿马退休？
在您选择居留路径之前，迈雷贝洛咨询会审视您的养老金、投资和家庭情况。预约免费保密咨询，我们将为您规划路径，并梳理需要向税务顾问提出的问题。
什么是巴拿马税务居民身份？183天规则是否适用？
在一个财政年度或紧接其前一年内在巴拿马停留超过183天（连续或累计），或已在巴拿马建立永久住所的人士，即为巴拿马税务居民。该标准由Código Fiscal第762-N条规定，采用2012年Ley 52所定的表述。
在属地征税制度下，成为巴拿马税务居民并不会使您的境外养老金纳入巴拿马税收，因为来源规则对居民和非居民同样适用。税务居民身份的重要性另有原因：它是巴拿马国家税务总局（Dirección General de Ingresos）为税收协定目的出具居民证明的依据，也往往是您离开时本国会询问的事实。
居留许可是否等同于税务居民身份？
居留许可并不等同于税务居民身份。巴拿马Pensionado签证或合格投资者许可赋予您在巴拿马生活的权利，但巴拿马税务居民身份取决于第762-N条规定的在境天数或永久住所。持有许可也不会终止您在原居住国的税务居民身份，这取决于该国自身的规则。
哪些巴拿马居留路径适合拥有境外收入的退休人士？
巴拿马Pensionado签证适合大多数拥有境外收入的退休人士，因为根据国家移民局（Servicio Nacional de Migración）要求清单，它凭每月至少B/. 1,000的终身养老金授予无限期永久居留；若以超过B/. 100,000的价格购买了巴拿马房产，则为B/. 750；每名受养人另加B/. 250。
国籍列入巴拿马名单的退休人士可以比较友好国家签证，偏好资本路径的投资者可以考虑合格投资者签证，该签证首次获批即直接授予永久居留。我们的巴拿马居留汇总页将各条路径并列比较，意大利国民另有专门的意大利人巴拿马居留页面。无论您持有哪条路径的居留，税务规则都相同。
主要退休路径的完整要求，请参阅巴拿马Pensionado签证页面；如需更广泛的比较，请阅读我们关于不对境外养老金征税的国家的指南，以及我们的最佳退休居留计划汇总页。
退休人士在巴拿马仍需缴纳哪些税？
根据2010年Ley 8所定的Código Fiscal第700条，在巴拿马的退休人士仍须就任何巴拿马来源收入缴纳所得税：应税收入B/. 11,000以内税率为0%，B/. 11,000至B/. 50,000的部分为15%，超过B/. 50,000的部分为B/. 5,850加25%。
| 应税巴拿马来源收入 | 税额 |
|---|---|
| B/. 11,000以内 | 0% |
| B/. 11,000至B/. 50,000 | 超过B/. 11,000部分的15% |
| 超过B/. 50,000 | B/. 5,850加超过B/. 50,000部分的25% |
仅依靠境外养老金生活的退休人士，在该税率表下没有需要申报的巴拿马来源收入。出租巴拿马公寓或在当地从事有偿工作的退休人士则有，应提前规划。
退休人士的房产税如何处理？
根据Gaceta Oficial公布的合并文本，依据退休人士福利法1987年Ley 6，若住房登记在受益人本人名下且为其唯一房产，退休人士该住房的房产税予以冻结。同一法律还免除该住房的改良受益费。
该法适用于达到规定年龄（女性55岁，男性60岁）的居民以及所有退休人士和养老金领取者，但并未规定外国Pensionado持有人须出示何种文件才能申请该福利，因此在依赖这一点之前请先确认。我们的巴拿马Pensionado福利指南列出了Ley 6的完整福利清单。房产税税率及其他房产费用取决于具体房产，不在本指南范围之内。
您的本国是否仍可对您的养老金征税？
即使巴拿马不征收任何税款，您的本国仍可对您的养老金征税，因为巴拿马的属地征税规则只限制巴拿马的税收。支付养老金的国家可能依据其本国法律或税收协定保留征税权，而您离开的国家会自行决定您在该国的税务居民身份何时终止。
移居之前，有三个问题值得与您本国的税务顾问厘清：
- 谁可以对养老金征税？视两国之间的税收协定而定，某些养老金，例如政府就公共服务支付的养老金，可能只在支付国征税。
- 您在本国的居民身份何时终止？无论您在巴拿马的身份如何，在境天数、住所、家庭联系或登记都可能使您仍为本国居民。
- 是否适用基于国籍的征税或离境规则？有些国家按国籍征税或在离境时征税，这些规则不受移居巴拿马的影响。
本文仅为一般信息，不构成税务建议。迈雷贝洛咨询是一家移民咨询机构，与巴拿马及您本国的持牌税务顾问合作。联系我们，预约免费咨询，我们将在您申请之前帮助您梳理这些问题。
如何规划一次兼顾税务的巴拿马移居？
兼顾税务的巴拿马移居，应先按来源梳理每一笔收入，再确认您在本国的离境税务状况，最后才选择居留路径和移居时间。按这一顺序进行，可以避免双重纳税，也可以避免在您以为已经离开的国家仍保留居民身份。
- 按来源列出您的收入。将境外养老金、境外投资以及您将在巴拿马取得的任何收入分开。
- 征询本国意见。确认您离开后养老金如何征税，以及您的税务居民身份因何终止。
- 选择居留路径。根据您的收入、国籍和资本，选择Pensionado、友好国家或合格投资者。
- 规划本地收入。在巴拿马的租金或工作收入须在当地纳税，因此请与巴拿马顾问一起安排。
- 保留记录。在巴拿马及境外的天数，以及您的住所所在地，是两国都会询问的事实。
如需用您自己的话进行初步核查，可以询问迈雷贝洛移民智能（Mirabello Immigration Intelligence）的AI顾问Mira, by Mirabello，它所依据的经核实数据与本文相同。如果您正在将巴拿马与其他地区比较，我们的黄金签证汇总页列出了全球的投资者路径。
小结
对退休人士而言，巴拿马的属地征税制度是全球最清晰的制度之一：Código Fiscal第694条仅对产生于巴拿马的收入征税，因此境外养老金、境外股息、利息和收益均不在巴拿马所得税范围内，而本地租金或工作收入则按0%、15%和25%的税率表征税。需要审慎规划的要点是您在本国的税务状况、居留许可与税务居民身份的区别，以及您将在巴拿马取得的任何收入。
迈雷贝洛咨询以瑞士式的精准准备巴拿马居留申请，并与持牌税务顾问协调合作。立即预约免费咨询，我们将确认哪条路径适合您的养老金，以及移居前需要厘清哪些事项；您也可以添加微信咨询。本文仅为一般信息，不构成税务或法律建议。
常见问题
常见问题
巴拿马是否对境外养老金征税？
不征税。根据Código Fiscal第694条，巴拿马仅对在其境内产生的收入征税，因此针对在境外完成的工作、从境外支付的养老金不在巴拿马所得税范围内，即使汇入巴拿马银行账户也是如此。您的本国仍可能对其征税。
巴拿马是否对居民的境外收入征税？
不征税。属地征税规则对居民和非居民同样适用：境外股息、利息、资本利得和养老金在巴拿马均不征税。只有巴拿马来源收入，例如本地租金或本地工资，才须纳税。
在巴拿马停留多少天会成为税务居民？
根据Código Fiscal第762-N条，在一个财政年度或紧接其前一年内停留超过183天（连续或累计）。如果您已在巴拿马建立永久住所，也属于税务居民。
Pensionado签证是否会使我成为巴拿马税务居民？
仅凭签证本身不会。Pensionado签证赋予您在巴拿马生活的权利，而税务居民身份取决于第762-N条规定的在境天数或永久住所。在属地征税规则下，巴拿马税务居民身份并不会使您的境外养老金纳入巴拿马税收。
巴拿马房产的租金收入是否须纳税？
须纳税。巴拿马房产的租金属于巴拿马来源收入。个人应税收入B/. 11,000以内税率为0%，B/. 50,000以内的部分为15%，超过B/. 50,000的部分为B/. 5,850加25%。
退休人士在巴拿马是否缴纳房产税？
1987年Ley 6规定，若退休人士的住房登记在其本人名下且为其唯一房产，则冻结该住房的房产税，并免除改良受益费。官方文本并未说明外国Pensionado持有人须出示何种文件，因此在依赖这一点之前请先确认是否符合条件。
移居巴拿马后，我的本国是否会停止对我的养老金征税？
不一定。支付国可能依据其本国法律或税收协定保留对养老金的征税权，而您的本国会决定您在该国的税务居民身份何时终止。移居之前，请在本国征询意见。
巴拿马银行账户的利息是否须纳税？
巴拿马银行支付的利息属于在巴拿马产生的收入，这与您境外账户的利息不同。在转移储蓄之前，请向巴拿马税务顾问了解该具体账户或存款的税务处理。
巴拿马是否改变了属地征税制度？
2013年对第694条的一项修正案已被2014年Ley 1废除，该法恢复了属地征税原则。2015年的一项法律仅修改了向非居民付款的预扣规定。2026年该原则依然有效。
如何开始与迈雷贝洛咨询合作？
通过我们的联系页面预约免费保密咨询。我们会审视您的养老金、投资和家庭情况，推荐合适的巴拿马路径，并与持牌税务顾问协调合作。您也可以请我们的AI顾问Mira, by Mirabello进行初步资格核查。